Российские сотовые компании ворвались на четыре азиатских рынка, на подходе ещё пять. В небогатых российских регионах и Средней Азии вкалывать они уже научились. В настоящий момент им придется располагать занятие с безграмотными нищими.
Фото: Comstock complete / Fotolink
Капиталу отечественных сотовых компаний давнехонько стало узко в границах России. Рынок насыщен, и более того страны СНГ уже на практике поделены и не могут снабжать высокую маржу. Вследствие этого "большая тройка" нацелилась на быстрорастущие рынки развивающихся стран в Азии. Соответствующие заявления представители российских сотовых операторов делали еще немного лет назад, и тот самый стезя реально занял годы. Зато год текущий стал настоящим прорывом российских сотовых инвестиций на азиатские рынки.
Сегодня "Вымпелком" (торговая марка "Билайн") объявил о выходе на рынок сотовой связи Камбоджи, купив 90% акций Atlas Trade Limited за 28 млн долларов у собственного крупнейшего акционера - Altimo. Таким образом, "Вымпелком" стал владельцем 90% дочерней компании Atlas [1] - Sotelco, у которой есть лицензии на оказание услуг мобильной связи в стандарте GSM 900/1800 и соответствующие частоты на территории Камбоджи. Две недели вспять "Вымпелком" заключил соглашение [2] о создании телекоммуникационного СПСовместное предприятие совместно с вьетнамской Global Telecommunications Corporation (ей отойдет 51% акций СП) и ее дочерней компанией GTEL TSC (ей достанется 9%). Сам "Вымпелком" будет обладать 40% нового предприятия. По словам руководителя "Вымпелкома" Александра Изосимова, корпоративный охват инвестиций в возведение сети GTEL Mobile оценивается в 1,8 млрд долларов сроком на пять лет. В Камбодже за 3-4 года планируются капиталовложения на сумму 200 млн долларов. И во Вьетнаме, и в Камбодже группа рассчитывает на 20% рынка в течение 4-5 лет. "Вымпелком" надеется на 20 млн абонентов за 4-5 лет в первой стране и на 2 млн за тот же отрезок времени - во второй.
Причем этими двумя странами экспансия "Вымпелкома" не ограничится. В компании подтвердили заинтересованность в выходе на рынок соседних Лаоса и Мьянмы. Таким образом, "Вымпелком" планирует сформировать единый кластер в регионе Юго-Восточной Азии. Правильность выбора этой стратегии подтвердил "Эксперту Online" партнер AC&M-Consulting Антон Погребинский, заявив, что "это ладно с точки зрения роуминга и синергии бизнеса".
Не стоит упускать из памяти и об амбициях крупнейшего акционера "Вымпелкома" - Altimo. В конце 2005 года фирма в жесткой борьбе завладела 13,2% крупнейшего турецкого оператора Turkcell [3]. И хотя правомерность получения этой имущества до сих пор оспаривается в судах, Турцию не возбраняется привнести в копилку отечественных компаний. Заявляли представители Altimo [4] и о грядущих инвестициях в телекоммуникационный сектор Индонезии.
Два других оператора "большой тройки" - "Мобильные Телесистемы" и "Мегафон" - ещё предпринимают попытки вылезти на азиатские рынки. Одна из таких попыток оказалась удачной. В сентябре 2007 года АФК "Система" (материнская компания МТС) приобрела 10% акций Shyam Telelink стоимостью 11,4 млн долларов, а в январе 2008 года довела эту долю до 51% [5]. Приблизительно в это же пора Shyam получила лицензии на оказание услуг связи [6] по всей территории Индии. В планах компании - выстроить общенациональную сеть связи, которая сможет оказывать населению все современные виды услуг. Объем инвестиций АФК "Система" в формирование Shyam Telelink может собрать от 4 до 7 млрд долларов. Борьбу за лицензии "Система" ведет и в Китае, компания уже разрабатывает стратегию развития в этой стране. В случае успеха она станет первым иностранным инвестором на рынке сотовой связи с объемом примерно 100 млрд долларов в год. Однако, по мнению аналитика ФК "Уралсиб" Олеси Власовой, в Китае "Система" может побороться только за приграничные территории, так как рынок весьма конкурентный и жестко регулируется государством.
"Мегафон", в свою очередь, собрался завоевать Ближний Восток. По словам пресс-секретаря компании Татьяны Зверевой, в мае "Мегафон" открыл представительство в Иране и сегодня ждет там тендера на сотовую лицензию. Гендиректор "Мегафона" Сергей Солдатенков уже обмолвился, что в случае успеха его компания вложит 3 млрд долларов в создание собственной сети в этой стране.
Стратегия сотовых компаний ясна - они ориентируются на рынки, которые имеют относительно невысокое проникновение, а значит, обладают хорошими перспективами роста. Например, в той же Камбодже проживает 14 млн человек, порядок проникновения сотовой связи, по оценкам, находится на уровне 18%. Во Вьетнаме с сотовой связью также все не сильно хорошо: из 86 млн мужчина ей пользуются только 32%. В больше чем миллиардной Индии по мобильникам разговаривают всего возле 20% населения.
Кроме того, рынки Юго-Восточной Азии привлекательны невысокой конкурентностью. Аналитик "Тройки Диалог" Анна Лепехина рассказала в беседе с "Экспертом Online", что по сути дела рынокРынок в экономической теории — это совокупность экономических отношений между субъектами рынка по поводу движения товаров и денег, которые основываются на взаимном согласии, эквивалентности и конкуренции. Рынком также называют оборудованную или необорудованную территорию, обычно в населённых пунктах, где происходит массовая торговля с рук. Камбоджи делят три оператора, причем единственный из них занимает две трети. В этой стране нет жесткой тарифной борьбы. Например, как рассказал Николай Прянишников из "Вымпелкома", у самого крупного оператора в этой стране есть всего один тарифный план. Так что у российской компании присутствует простор для интересных предложений, которые, однако, "не будут вредить общей доходности рынка", отметил вице-президент "Вымпелкома".
С иной стороны, работая на азиатских рынках, запрещено не принимать во внимательность и риски коммерциала в этих странах. "Мы видим некие риски, связанные с неразвитостью системы регулирования и законодательства по телекоммуникациям", - подтвердили "Эксперту Online" в пресс-службе "Вымпелкома". Другая опасность, по мнению Анны Лепехиной из "Тройки Диалог", содержится в том, что абоненты большинства развивающихся стран нетрудно не готовы расходовать денежки на телефонные разговоры, вследствие того что что на ломоть хлеба порой не хватает. Большинство населения и Камбоджи, и Вьетнама, и Индии прозябает в нищете. Обычный месячный счет абонента (ARPU) в Камбодже, например, на данный миг составляет рядом 10 долларов, при этом тарифы несколько выше, чем в России. И это при проникновении 20-30%. Конечно, с ростом проникновения ARPU будет падать, и в этом ничего страшного нет. Первостепенной важности вопросительный мотив - сколь еще потенциальных абонентов есть в этих странах. Собственно, когда сотовые компании "выгребут" весь здешний средний класс, а это случится шибко быстро, больше им совершать будет нечего. На безграмотных бедняках получить без малого невозможно.
Партнер AC&M-Consulting Антон Погребинский считает, что "Вымпелкому" удастся минимизировать риски с помощью местного партнера, а кроме того за счет большого опыта работы на невысокодоходных рынках как будто регионов России.
Может статься, что к моменту, когда на неохваченные рынки сотовой связи азиатских стран придут западные инвесторы, многие из которых покуда не решаются на это (зачастую по политическим причинам), им придется учесть сильные позиции, которые успеют занять российские компании. С прочий стороны, отечественным операторам тоже стоит делать активнее и не затягивать с решениями.
Ссылки
